Strategy объявила о планах привлечь 2 млрд долларов на покупку биткоинов

Что произошло? Американская компания-разработчик аналитического ПО Strategy, ранее известная как MicroStrategy, объявила о планах привлечь 2 млрд долларов с помощью старших конвертируемых облигаций с 0%-ной ставкой для дальнейшего расширения своих запасов ВТС. Согласно заявлению от 18 февраля, компания также предоставила первоначальным покупателям облигаций возможность приобрести дополнительные облигации на сумму 300 млн долларов в течение пяти рабочих дней после выпуска.

Заявление Strategy

Strategy заявила, что чистые поступления от предложения в первую очередь пойдут на финансирование покупок биткоинов, а часть будет направлена на общий оборотный капитал.

Что еще известно? Последняя информация по сбору средств соответствуют амбициозному плану Strategy 21/21, призванному привлечь 42 млрд долларов в течение трех лет за счет сочетания акций и ценных бумаг с фиксированным доходом. План, продвигаемый Майклом Сэйлором, исполнительным председателем и соучредителем компании, уже привлек более половины целевого капитала со дня его запуска 30 октября.

Strategy приобрела почти 200 000 биткоинов, доведя свои общие активы до приблизительно 478 740 BTC, что делает ее крупнейшим корпоративным держателем этого актива в мире.

Старшие конвертируемые облигации — это форма долгового обеспечения, которая предоставляет инвесторам возможность конвертировать свои активы в капитал в более поздний срок. Эти облигации имеют приоритет над обыкновенными акциями в случае банкротства или ликвидации, предлагая держателям облигаций более высокие требования к активам компании.

Новые предлагаемые конвертируемые облигации должны быть погашены 1 марта 2030 года, если только они не будут выкуплены, погашены или конвертированы ранее, а их эмиссия зависит от рыночных условий и других факторов.

Какие изменения ввела Strategy? C 1 января 2025 года компания внедрила правило бухучета ASU 2023-08, которое позволяет оценивать ее биткоин-активы по справедливой стоимости, при этом прибыли и убытки от изменения справедливой стоимости BTC признаются в чистом доходе каждого отчетного периода. До этого момента компания списывала стоимость своих биткоин-активов на обесценение.

Несмотря на агрессивное накопление биткоинов, Strategy сообщила о чистом убытке в размере 671 млн долларов в IV квартале, даже несмотря на рост цены биткоина. На рынке акции Strategy (MSTR) немного упали, закрывшись на 1% ниже 18 февраля и оставаясь на прежнем уровне после закрытия торгов. Тем не менее, акции компании взлетели на 372% за последний год, что поставило ее в число наиболее эффективных акций США за последние 12 месяцев.